Настроены0 параметров

Настроить фильтр

Регион
Все новости
+

Эксперты: жилищные кредиты 2020—2021 годов с плавающей ставкой могут спровоцировать новый коллапс на рынке финансов и недвижимости

Риски неплатежей по ипотеке вновь могут вызвать волну дефолтов, по охвату сравнимую с кризисом 2007—2009 годов, подчеркивается в докладе МВФ «Как падение цен на жилую недвижимость может деформировать финансовые рынки на фоне роста процентных ставок», который цитируют Ведомости.

  

Фото: www.youtube.com

 

Авторы доклада предупреждают о рисках неплатежей по ипотеке, которые становятся серьезной угрозой для стабильности развитых стран. Опасность заключается в том, что они могут вызвать волну дефолтов на финансовом рынке, по охвату сравнимую с кризисом 2007—2009 годов.

Эксперты отмечают, что ставки по ипотечным кредитам продолжают расти на фоне падения цен на недвижимость, создавая давление на заемщиков. Особо уязвимые группы — это заемщики с кредитами с плавающей ставкой и те, кто оформил ипотеку в 2020—2021 годах, когда цены на жилье подскочили на фоне пандемии COVID-19.

  

Фото: www.utmagazine.ru

 

Если в 2020 году ставка по ипотеке, по данным Freddie Mac, составляла 3%, то в 2022-м средняя ставка по ипотеке в странах с развитой экономикой выросла до 6,8%.

В докладе указывается, что страны с высокими показателями закредитованности населения и большим числом займов с плавающими процентами наиболее подвержены риску дефолта.

Учитываются также отношение непогашенного долга домохозяйств к их располагаемому доходу, ценовая динамика недвижимости, динамика изменения кредитных ставок и число домохозяйств, выплачивающих ипотеку.

  

Фото: www. rg.ru

 

В число таких стран входят Канада, Австралия, Люксембург, Норвегия, Швеция, Нидерланды и США. Низкий риск дефолта из-за падения рынка недвижимости — в Словакии, Словении, Италии, Венгрии, Греции, Латвии и Германии, отмечают аналитики.

Они считают, что соотношение долгов и доходов домохозяйств в развитых странах уже сравнимо с показателями 2007 года.

 

Фото: www.ranepa.ru

 

Заведующий лабораторией анализа институтов и финансовых рынков Института прикладных экономических исследований (ИПЭИ) РАНХиГС Александр Абрамов (на фото) считает повторение жилищного кризиса 2007—2009 годов маловероятным.

Он напомнил, что в тот период не существовало адекватной системы надзора над финансовыми инструментами, привязанными к ипотечному рынку, и за их деривативами. Это и привело к образованию пузыря, заключил специалист.

  

Фото: www.restate.ru

 

«С того момента были приняты жесткие меры в отношении всех финансовых структур для резервирования капиталов в случае наступления подобной ситуации, также практически исчез рынок секьюритизированных ценных бумаг, которые стали источником кризиса», — отметил Александр Абрамов.

И сейчас, добавил он, организации, выдающие ипотечные займы или покупающие ипотечные облигации, «обязаны иметь очень сложную систему управления рисками и резервирования капиталов, которая в общем поддерживает стабильность».

 

Фото: www.hse.ru

 

Старший преподаватель департамента мировой экономики НИУ ВШЭ Ксения Бондаренко (на фото) считает, что вероятность наступления сильного кризиса в секторе недвижимости высока. «Это обусловлено прежде всего быстрым ростом ключевых ставок, что повышает стоимость ипотеки, и продолжающейся инфляцией, которая давит на реальные доходы населения», — объяснила она свою точку зрения.

Эксперт полагает, что сходство с ситуацией 2007—2009 годов велико, и оно не ограничивается растущим соотношением долгов и доходов в развитых странах. Особенно тревожной, по словам экономиста, выглядит ситуация в экономике США.

В 2023 г. зафиксирован третий случай значительного сокращения кредитования в США за последние 50 лет. Кроме того, как следует из майского исследования Института Гэллапа, около 48% взрослого населения США выражают беспокойство за сохранность своих банковских средств.

 

Фото: www.csr.ru

 

Однако пока безработица в большинстве развитых экономик минимальна и риски остаются управляемыми, возражает первый заместитель генерального директора ЦСР Борис Копейкин (на фото).

«Хотя зарплаты отстают от инфляции, номинально они растут, и по кредитам платят, — указал он. — Тем не менее, если процентные ставки будут оставаться на повышенном уровне слишком долго, а безработица перейдет к росту, начало крупномасштабного кризиса неизбежно».

Это может произойти, уверен эксперт, несмотря на то, что банковский сектор лучше капитализирован по сравнению с 2007—2009 годами, а стандарты андеррайтинга были существенно ужесточены.

  

Фото: www.reuters.com

 

«Повышение ставок сказывается не только на ипотеке, быстрее из-за этого растут проценты по автокредитам и кредитным картам, — пояснил Борис Копейкин. — Также на фоне снижения посещаемости офисов негативные тенденции очевидны в секторе коммерческой недвижимости».

Эксперт напомнил, что прошлый раз эпицентром кризиса были США, где рынок недвижимости находится под большим давлением. Ипотечные ставки в 6%—7% уже стали новой нормой, хотя чуть более года назад они были ниже 4%, а в 2021 году не превышали 3%.

Это ведет к сильному падению спроса на жилье: по данным Национальной ассоциации риэлторов США, падение продаж домов на вторичном рынке только в апреле составило 3,4%.

  

Фото: www.na-zapade.ru

 

Значительные риски наблюдаются в экономике Швеции: более половины ипотечных кредитов там выдано с плавающими ставками, а долг населения по отношению к располагаемым доходам, по данным ОЭСР, примерно в 2 раза выше, чем в США.

Снижение прочих расходов домохозяйствами, чтобы расплатиться по кредитам, еще больше давит на экономику и на фоне падения спроса располагает к заметному росту банкротств в строительной отрасли (10% ВВП страны).

 

 

 

 

 

 

Другие публикации по теме:

Эльвира Набиуллина: Допустить роста рискованной ипотеки нельзя!

ЦБ ограничит «нестандартные» схемы кредитования, которые, по его мнению, приводят к росту стоимости жилья и подвергают заемщиков рискам

ЦБ: ипотека с кешбэком несет риски для самих банков

Глава ЦБ предупредила банкиров о рисках быстрого роста ипотечного кредитования

ЦБ: механизм проектного финансирования застройщиков будет усовершенствован — прежде всего, с точки зрения оценки рисков

Эксперты: в России нарастает риск задержки ввода новостроек

Эксперты: меры ЦБ против ипотеки с сверхнизкими ставками смягчат разогрев рынка, но приведут к снижению объемов кредитования

ЦБ ограничит выдачу ипотечных кредитов с экстремально низкими ставками 

Эксперты: самая дорогая ипотека в Европе в Молдове, самая дешевая — во Франции

С 1 мая 2023 года ЦБ повышает требования по ипотечно му кредитованию на первичном рынке

Ипотека в США стала дороже российской льготной

+

Эксперты: в России во втором полугодии ожидается рост цен на дома

Аналитики федерального портала МИР КВАРТИР провели исследование динамики цен в сегменте частных домовладений, за исключением элитного, в 85 регионах России. Они пришли к выводу, что после отмены льготных ипотечных программ на квартиры в новостройках этот процесс пойдет еще быстрее.

 

Фото: mirkvartir.ru

 

Самые дорогие дома ожидаемо находятся в Москве (30 419 419 руб.), Санкт-Петербурге (22 989 962 руб.) и Подмосковье (19 387 237 руб.). Около 14 млн руб. потребуется в среднем на покупку дома в Ямало-Ненецком АО, около 13 млн руб. — в Дагестане и Севастополе, чуть ниже цена в Чечне, Краснодарском крае, Крыму и Калининградской области.

Генеральный директор федерального портала МИР КВАРТИР Павел Луценко отметил, что в «дорогостоящую десятку» вошли почти все регионы, имеющие выход к морю.

Наиболее доступные индивидуальные дома можно приобрести в Курганской области, Еврейской АО, Мордовии, Архангельской, Псковской, Кемеровской, Рязанской областях, Республике Коми, Брянской и Липецкой областях (см. таблицу).

В среднем по России цена частного дома составила около 7,2 млн руб., ее рост за шесть месяцев текущего года составил 3,8%.

Аналитики отметили, что с начала года частные дома подорожали в 55 из 85 регионов, в 30 — цены снизились.

 

Цены на дома в регионах РФ

Регион

Ср. цена дома, руб.

Прирост за полгода

1

Москва

30 419 419

2,5%

2

Санкт-Петербург

22 989 962

3,1%

3

Московская область

19 387 237

5,6%

4

Ямало-Ненецкий АО

13 996 905

5,7%

5

Республика Дагестан

12 868 870

1,9%

6

Севастополь

12 637 454

12,0%

7

Чеченская республика

11 811 688

7,1%

8

Краснодарский край

11 347 344

-1,1%

9

Республика Крым

11 310 281

5,7%

10

Калининградская область

11 172 091

3,4%

11

Ленинградская область

11 036 803

2,3%

12

Сахалинская область

10 35 5403

0,5%

13

Республика Ингушетия

10 305 846

5,4%

14

Республика Алтай

10 021 811

32,0%

15

Ненецкий АО

10 007 575

-6,6%

16

Мурманская область

9673270

-11,9%

17

Республика Адыгея

8 835 199

0,5%

18

Ставропольский край

8 570 273

7,4%

19

Республика Саха (Якутия)

8 347 365

-0,2%

20

Республика Северная Осетия — Алания

8 140 558

6,8%

21

Республика Татарстан

8 109 961

4,4%

22

Карачаево-Черкесская республика

8 005 919

3,2%

23

Камчатский край

7 895 590

-4,2%

24

Ростовская область

7 818 249

5,1%

25

Приморский край

7 734 068

4,4%

26

Кабардино-Балкарская республика

7 694 296

-4,1%

27

Республика Карелия

7 652 335

1,6%

28

Тюменская область

7 179 464

1,3%

29

Амурская область

6 853 155

3,5%

30

Чукотский АО

6 766 666

-10,1%

31

Республика Тыва

6 748 913

8,2%

32

Самарская область

6 535 822

-2,0%

33

Новосибирская область

6 439 104

-1,5%

34

Калужская область

6 214 196

1,7%

35

Тверская область

6 182 836

2,9%

36

Воронежская область

6 169 234

2,3%

37

Нижегородская область

6 100 419

-9,3%

38

Свердловская область

6 001 061

7,9%

39

Тульская область

6 000 995

-0,1%

40

Томская область

5 981 638

-2,3%

41

Хабаровский край

5 952 052

6,5%

42

Белгородская область

5 916 731

2,2%

43

Ханты-Мансийский АО — Югра

5 907 550

-0,6%

44

Челябинская область

5 833 336

6,3%

45

Республика Марий Эл

5 761 521

5,4%

46

Республика Башкортостан

5 652 939

2,6%

47

Астраханская область

5 587 706

-1,9%

48

Ярославская область

5 563 995

4,3%

49

Республика Калмыкия

5 547 828

-1,4%

50

Волгоградская область

5 370 265

7,3%

51

Ульяновская область

5 368 874

10,0%

52

Иркутская область

5 366 994

-0,8%

53

Костромская область

5 310 816

-2,6%

54

Республика Бурятия

5 216 805

6,1%

55

Красноярский край

5 214 308

1,5%

56

Курская область

5 204 873

0,9%

57

Владимирская область

5 173 305

1,1%

58

Забайкальский край

5 098 482

3,5%

59

Удмуртская республика

5 057 368

4,8%

60

Саратовская область

5 036 194

7,1%

61

Омская область

5 009 197

9,5%

62

Оренбургская область

4 976 863

0,2%

63

Ивановская область

4 963 337

3,4%

64

Пензенская область

4 940 439

-0,1%

65

Пермский край

4 894 583

2,3%

66

Смоленская область

4 871 492

-4,6%

67

Республика Хакасия

4 755 349

0,1%

68

Алтайский край

4 701 379

3,0%

69

Кировская область

4 672 840

2,7%

70

Новгородская область

4 624 076

2,6%

71

Орловская область

4 578 807

-0,4%

72

Вологодская область

4 563 341

-2,1%

73

Магаданская область

4 412 579

-16,6%

74

Тамбовская область

4 395 367

-5,2%

75

Чувашская республика

4 350 276

1,6%

76

Липецкая область

4 215 438

-5,2%

77

Брянская область

4 147 520

2,3%

78

Республика Коми

4 108 107

2,6%

79

Рязанская область

4 009 844

-1,5%

80

Кемеровская область

3 820 054

15,8%

81

Псковская область

3 780 788

-1,2%

82

Архангельская область

3 689 536

-2,6%

83

Республика Мордовия

3 609 389

-1,5%

84

Еврейская АО

3 195 861

-1,8%

85

Курганская область

2 983 885

-1,8%

 

 Среднее

7 161 548

3,8%

Источник: mirkvartir.ru

 

Самый высокий прирост цен зафиксирован в Республике Алтай (+32%), Кемеровской области (+15,8%), Севастополе (+12%), Ульяновской (+10%), Омской (+9,5%) областях, Республике Тыва (+8,2%), Свердловской области (+7,9%), Ставропольском крае (+7,4%), Вологодской области (+7,3%) и Чеченской республике (+7,1%).

Потеряли в цене дома в Магаданской (-16,6%), Муромской (-11,9%) областях, Чукотском АО (-10,1%), Нижегородской области (-9,3%), Ненецком АО (-6,6%), Тамбовской (-5,2%), Липецкой (-5,2%), Смоленской (-4,6%) областях, Камчатском крае (-4,2%) и Кабардино-Балкарии (-4,1%).

 

Фото: mirkvartir.ru

 

Согласно прогнозу Павла Луценко (на фото), во втором полугодии ожидается рост интереса к покупке домов. Эксперт связывает это с завершением программы льготной ипотеки под 8%. Часть спроса, по мнению специалистов портала, неизбежно перетечет на рынок ИЖС.

«В пересчете на квадратный метр дом гораздо дешевле: так, в Москве метр коттеджа стоит 144,9 тыс. руб., тогда как "квадрат" квартиры — 364,5 тыс. руб. (то есть на 60% дешевле), — привел конкретные цифры Луценко. — В Московской области — 98,6 тыс. руб. против 190,6 тыс. руб. (на 48% дешевле). А в целом по стране цена квадратного метра дома составляет 61,9 тыс. руб., тогда как квартиры в новостройке — 132,9 тыс. руб. (разница 53%)».

Поэтому эксперт считает, что будет расти стоимость тех объектов, на которые будут распространяться льготные ипотечные программы. Он также подчеркнул, что в сегменте частного домостроения стал набирать обороты тренд на сокращение площадей: только за последние полгода средний размер коттеджа сократился на 2 кв. м (с 118 кв. м до 116 кв. м).

  

Еще больше оперативных новостей рынка строительства МКД и уникальной аналитики Единого ресурса застройщиков — в нашем телеграм-канале ЕРЗ.РФ НОВОСТИ.

Присоединяйтесь к нам!

 

 

 

 

Другие публикации по теме:

Эксперты определили, где в России самые низкие цены на жилье

НОСТРОЙ: перед застройщиками стоит новая задача — снизить себестоимость строительства

Эксперты: из-за отмены льготной ипотеки новостройки могут подорожать на 5%

Эксперты: цены на новостройки растут параллельно с инфляцией

Эксперты назвали самые бюджетные и самые дорогие предложения частных домов на Кубани

Эксперты определили наибольшие и наименьшие затраты на строительство жилья в 83 российских регионах

Эксперты фиксируют снижение в России цен на загородные дома

Эксперты: на рынке элитной загородной недвижимости Московского региона снижается предложение и растет спрос

Домклик назвал ТОП-10 регионов с самыми дешевыми и дорогими загородными домами

Эксперты: где в I квартале частные дома дорожали активнее всего

Эксперты определили главные тенденции рынка загородной недвижимости Московской и Ленинградской областей

Эксперты: загородное жилье становится более компактным и комфортным