По итогам нынешнего года будет выдано 4,8 трлн руб. ипотечных кредитов, в следующем — 4 трлн руб. Такой прогноз сделали аналитики Frank RG, ДОМ.РФ и представители банков в ходе презентации исследования «Ипотека в России 2024». Их аргументы в пользу такого сценария привели РБК и Ведомости.

Фото: © Сергеев Валерий / Фотобанк Лори 

Одна из причин вероятного сокращения выдач — падение спроса. Оно наблюдается уже по итогам III квартала: за три месяца количество сделок с недвижимостью упало на 35%, отметили эксперты.

Второе — снижение покупательной способности из-за диспропорции цены жилья и уровня зарплаты в России.

Фото: frankrg.com

В последние четыре года это особенно было заметно на первичном рынке. Новостройки дорожали в 1,5 раза быстрее, чем росли регулярные доходы россиян, уточнила старший проектный лидер Frank RG Ольга Филиппова (на фото).

Снижение общего количества сделок идет на фоне сокращения покупок с использованием ипотеки.

По данным специалистов, в этом году спрос на кредиты уменьшился на 30 п. п. — с 90% во II квартале до 60% после отмены всеобщей льготной программы на новостройки.

Фото: t.me/makedvizh

На рынок в 2025-м, безусловно, повлияет и введение ипотечного стандарта. Под его критерии подходят 77% заемщиков, остальные, скорее всего, взять кредит не смогут, предположил гендиректор платформы «Движ» Роман Гуров (на фото).

На следующий год есть прогнозы еще более пессимистичные. Так, по оценкам ДОМ.РФ, выдачи могут составить 3,5 трлн руб., притом что еще недавно в госкорпорации ожидали их на уровне 4,5 трлн руб.

Фото: Абсолют Банк

Зампредседателя правления Абсолют Банка Антон Павлов (на фото) назвал «Ведомостям» цифру в 3,8 трлн руб. «Если не появятся новые ипотечные госпрограммы и не начнется смягчение денежно-кредитной политики», — уточнил он.

Согласно базовому сценарию Совкомбанка, в декабре регулятор может повысить ключевую ставку до 23%, и это еще сильнее ограничит выдачи рыночной ипотеки в начале 2025 года.

Фото из архива А. Земляновой

На первичном рынке, где основная доля кредитов предоставляется на льготных условиях, все будет зависеть от параметров субсидируемых программ, пояснила главный аналитик банка Анна Землянова (на фото).

Фото: Промсвязьбанк

Схожие оценки и у ПСБ.

В первой половине 2025-го ипотечные ставки достигнут максимума, а во второй — начнется плавное снижение ключевой ставки ЦБ, что отразится на стоимости ипотеки, считает управляющий по анализу банковского и финансового рынков ПСБ Дмитрий Грицкевич (на фото).

Фото предоставлено пресс-службой ДОМ.РФ

Высокие ставки в экономике продолжат влиять на объемы выдачи, но их дальнейшее изменение в пределах 1 п. п. — 2 п. п. не изменит общей картины, поскольку они находятся на запретительном уровне уже давно, добавил руководитель Аналитического центра ДОМ.РФ Михаил Гольдберг (на фото).

Такие кредиты, по его словам, будут выдаваться, но на небольшую сумму и на максимально возможный срок.

«Граждане используют заемные средства для покрытия разницы при улучшении жилищных условий, продавая старое жилье и надеясь на рефинансирование в будущем» — заключил эксперт.

Еще больше оперативных новостей рынка строительства МКД и уникальной аналитики Единого ресурса застройщиков — в нашем телеграм-канале ЕРЗ.РФ НОВОСТИ.

Присоединяйтесь к нам!

Другие публикации по теме:

Что будет с рынком ипотеки в следующем году: мнения экспертов

Эксперты зафиксировали снижение соотношения доходов населения и цен на жилье

Эксперты назвали регионы с наибольшим падением выдачи льготной ипотеки

Эксперт рассказала, какие ипотечные программы могут появиться в России в 2025 году

Эксперт: доступность жилья в России вернулась на уровень 2014 года

Эксперты: ипотечные кредиты, которые берут граждане, становятся меньше и по сумме, и по срокам

Эксперты: повышение ключевой ставки ЦБ в декабре будет финальным

Эльвира Набиуллина: Выход жилищного рынка из состояния перегрева — первый шаг к росту доступности жилья

Эксперты: покупка жилья в России становится роскошью

Эксперты: ипотечный стандарт — это серьезный удар по рынку

Интерес к новым участкам постепенно снижается. К такому выводу пришли опрошенные «Российской газетой» специалисты.

Фото: © Igor Skripachev /Фотобанк Лори

По данным консалтингового агентства CORE.XP, в 2024 году по сравнению с 2023-м инвестиции в площадки под жилье выросли в 2,2 раза, до 330 млрд руб. Однако рост фиксировался в первом полугодии, а затем началось снижение.

В 2025 году, прогнозируют эксперты, объем инвестиций в площадки под строительство жилья упадет на 40%. Многие девелоперы накопили существенный земельный банк. Но некоторые из них начали оптимизацию активов и выставляют участки на продажу.

По данным агентства элитной недвижимости NF Group, годовой объем инвестиций в площадки под девелопмент в 2024-м составит 413 млрд руб. (+57% к прошлому году). Это второй результат после инвестиций в офисы.

Фото: kf.expert

Партнер агентства Станислав Бибик (на фото) полагает, что в 2025 году динамика объема инвестиций в недвижимость в целом будет скромнее. Причины тому — высокая ключевая ставка ЦБ и снижение объемов качественного предложения на рынке.

Заместитель гендиректора Российского аукционного дома (РАД) Григорий Начинкин пояснил, что в настоящее время идет закрытие сделок с землей, которые начинались еще до периода кардинального повышения ключевой ставки. А большинство новых сделок, по его словам, начинаются с запроса о предоставлении скидки от 30% до 50% от цены предложения.

Ряд игроков, успевших создать финансовую подушку, уже начинают искать возможности использовать момент покупки с существенным дисконтом.

Замгендиректора РАД считает, что в текущей ситуации можно ожидать увеличения количества сделок с землей в 2025 году, причем львиная доля из них будут либо с большим дисконтом, либо в формате совместного проекта.

Фото из архива Г. Начинкина

«Закредитованные девелоперы будут вынуждены расставаться с землей из-за бремени содержания кредитов, что позволит игрокам с накопленными ресурсами покупать участки с хорошей скидкой», — прогнозирует Григорий Начинкин (на фото).

По его мнению, отсутствие дешевых заемных средств подтолкнет рынок к активизации механизма, когда владелец земли входит в проект с девелопером, а расчеты с ним происходят в виде доли в проекте. Таким образом, количество сделок вырастет, а вот объем инвестиций в денежном выражении, скорее всего, упадет.

Руководитель департамента загородной недвижимости VSN Group Ольга Магилина отметила, что ставка кредитования по проектному финансированию после повышения ключевой ставки ЦБ достигла 25%, что сделало будущие девелоперские проекты практически нерентабельными.

По ее словам, рынок замер в ожидании снижения ключевой ставки, девелоперы не готовы покупать крупные земельные участки для строительства жилья в кредит под такие проценты, а приобретение земли за собственные средства встречается только в отношении небольших загородных проектов.

Фото предоставлено пресс-службой VSN Group

При этом Ольга Магилина (на фото) признала, что интерес к купле-продаже земель под девелопмент пока «сохраняется, но это в основном переговоры, неспешный торг с продавцом или изучение участков "на перспективу"». И большинство продавцов готовы к торгу и некоторой коррекции цены вниз.

Эксперт заметила, что крупные девелоперы стали избавляться от излишних участков: за последние месяц-два в продажу вышло почти столько же участков, сколько за три предыдущих квартала. Растет, по ее словам, и количество предложений о возможной продаже девелоперских проектов в различной стадии реализации в состоянии «как есть».

Оценить количество таких предложений сложно, поскольку большинство из них носит полузакрытый характер.

«Пока представляется, что в загородном сегменте таких предложений заметно больше, чем в многоквартирном, но, судя по всему, этот тренд только набирает обороты, и о его масштабах правильнее всего будет судить уже в 2025 году», — уточнила Магилина.

Фото: t.me/mkhusnullin

Между тем проблемы должного использования земельных участков в интересах строительства волнуют федеральные власти.

На недавнем заседании Правительственной комиссии по развитию жилищного строительства и оценке эффективности использования земельных участков заместитель Председателя Правительства РФ Марат Хуснуллин (на фото) отметил, что с 2020 года в оборот был вовлечено 2 400 федеральных участков на 11 500 га (их градпотенциал составляет свыше 34 млн кв. м), а также более 3 тыс. объектов площадью почти 3 млн кв. м.

«Имущество должно работать, чтобы служить людям и приносить прибыль бизнесу», — сказал Марат Хуснуллин. Вице-премьер напомнил, что в текущем году уже были одобрены решения о включении 800 объектов общей площадью 900 тыс. кв. м, а также свыше 2 тыс. га земли с градпотенциалом более 6 млн кв. м. Это на 1,5 тыс. га больше, чем в 2023 году.

Участники заседания также обсудили передачу ДОМ.РФ ряда федеральных земельных участков и объектов для вовлечения в хозяйственный оборот, в том числе с использованием механизмов КРТ.

Под управление ДОМ.РФ переданы 19 га земли и около 39 тыс. кв. м недвижимости в 19 регионах России. Они будут реализованы на торгах госкомпании под строительство и размещение объектов различного назначения, включая жилье.

Еще больше оперативных новостей рынка строительства МКД и уникальной аналитики Единого ресурса застройщиков — в нашем телеграм-канале ЕРЗ.РФ НОВОСТИ.

Присоединяйтесь к нам!

Другие публикации по теме:

Никита Стасишин: Коллеги-застройщики, у вас были замечательные четыре года — «золотое время» в жилищном строительстве

Эксперты: по итогам года объем инвестиций в недвижимость достигнет рекордных 1,1 трлн руб.

Эксперты: стоимость земельных участков в городах за год выросла на 14%

Эксперты ожидают рекорда на рынке ИЖС Московского региона

Информация о 1717 земельных участках содержится в Маркетплейсе земли для строительства на 1 декабря 2024 года

Как сократятся сроки действия ряда решений о предоставлении земли

Новые особенности регулирования земельных отношений в РФ

Марат Хуснуллин — Владимиру Путину: Темпы жилищного строительства будем поддерживать на уровне не менее 100 млн кв. м в год 

Эксперты: жилая недвижимость в структуре инвестиций продолжает оставаться лидером

Эксперты: в Петербургском регионе девелоперы продолжают активно наращивать свои земельные банки

Срок действия решений о предоставлении земли сократится вдвое